Un sistema de ahorro colectivo basado en una práctica boliviana permite acceder a una propiedad desde 500 dólares mensuales

Diez personas que aportan 500 dólares mensuales durante cien meses alcanzan a costear cada una un departamento valuado en 50.000 dólares, según explicó Juan Manuel Tapiola, CEO de la desarrolladora Spazios, en diálogo con este portal. El esquema, bautizado "Tapiolaku" por la empresa, replica en el mercado inmobiliario argentino una práctica tradicional de Bolivia conocida como "pasanaku", en la que un grupo reúne fondos periódicos y los asigna a un miembro distinto en cada ronda.

Un mecanismo por ciclos de diez meses

El funcionamiento básico parte de un fondo común de 5.000 dólares mensuales, integrado por diez aportantes. En diez meses ese acumulado llega a 50.000 dólares, monto con el que se concreta la operación de compra. Luego se realiza un sorteo y quien resulta elegido recibe la primera propiedad, aunque debe continuar con sus aportes. Tal como lo expuso Tapiola, "al final de los 10 ciclos de 10 meses, o sea, en 100 meses, todos tienen su propiedad de 50.000 dólares". El proceso completo se extiende durante ocho años y cuatro meses.

Para evitar que un beneficiario deje de pagar luego de recibir el departamento, el sistema contempla tres niveles de protección legal:

• Escritura con deuda explícita: se deja asentado que el adjudicatario mantiene una deuda con el resto del grupo por las cuotas que aún le faltan pagar.
• Condominio con usufructo: todos los integrantes figuran como condóminos de cada propiedad y le otorgan al beneficiario el derecho a habitarla sin pagar alquiler; la transferencia definitiva se concreta recién cuando termina el proceso completo.
• Fideicomiso: un fiduciario mantiene la titularidad de los inmuebles durante toda la operatoria y se ocupa de controlar el cumplimiento de las condiciones; la escritura queda a nombre de cada participante recién cuando se completa el esquema.

Protección frente a subas en el precio de los inmuebles

El modelo incorpora también un mecanismo para que quienes reciban su departamento en los últimos ciclos no queden en desventaja si el valor de las propiedades sube mientras tanto. La propuesta, según describió Tapiola, contempla ajustar las cuotas periódicamente, aunque el detalle preciso del índice de actualización no fue precisado en el material disponible. Esa cláusula aparece como una de las variables clave para determinar la equidad del sistema entre el primer y el último beneficiario, ya que la diferencia temporal entre uno y otro alcanza a 90 meses.

“Al final de los 10 ciclos de 10 meses, o sea, en 100 meses, todos tienen su propiedad de 50.000 dólares.”Juan Manuel Tapiola, CEO de Spazios

La variable a seguir

En términos reales, resta conocer cuál será el indicador que la empresa tomará como referencia para los ajustes periódicos de las cuotas, aspecto central para preservar el equilibrio entre los aportantes ubicados en distintos tramos del ciclo. La evolución de ese mecanismo, junto con el grado de adhesión de nuevos grupos en los próximos meses, será el factor que determine la viabilidad de la propuesta en el mercado argentino. La variable a seguir el mes que viene es la difusión del esquema, dado que el lanzamiento oficial y la conformación de los primeros grupos de diez aportantes resultarán determinantes para evaluar si el "Tapiolaku" consigue trasladar al ámbito local la lógica colaborativa del "pasanaku" boliviano.